Generali Short-Term Investments Fund

Fond je vstupnou bránou do sveta investovania. Je vhodný pre investorov s malými skúsenosťami, ako aj pre tých skúsenejších. Umožňuje realizovať veľmi konzervatívnu investíciu, ktorá kopíruje súčasný priaznivý vývoj úrokových sadzieb Európskej centrálnej banky, a zároveň je zaujímavou alternatívou k depozitným vkladom. V rámci svojej investičnej stratégie investuje do nástrojov peňažného trhu, českých štátnych dlhopisov, českých pokladničných poukážok alebo termínovaných vkladov v bankách. Tieto obchody budú v rámci eurovej triedy menovo zabezpečené proti pohybom výmenných kurzov.

S uvedenými typmi cenných papierov môže fond vykonávať reverzné repo operácie. Je to fond s najnižšou mierou rizika a najkratším odporúčaným investičným horizontom z celej našej ponuky. Fond podporuje zásady environmentálnej a sociálnej udržateľnosti a udržateľnosti správy a riadenia, a spĺňa tak klasifikáciu podľa článku 6 nariadenia Európskeho parlamentu a Rady (EÚ) o zverejňovaní informácií o udržateľnosti v sektore finančných služieb z roku 2019/2088.

Informácie o fonde uvedené na tejto stránke sa týkajú triedy A – EUR.

Vaša výnosnejšia alternatíva k sporiacim účtom a termínovaným vkladom

Nečakajte, kým vám inflácia „odkrojí“ opäť o niečo viac z vašich úspor a zmiernite jej dopad. Hľadáte alternatívu k sporiacim či depozitným účtom v eurách? Využite aktuálne, ešte stále vysoké úrokové sadzby a zhodnoťte svoje peniaze investíciou do fondu.

Prečo investovať do Fondu?

• Potenciál atraktívneho výnosu

  Fond veľmi pružne reaguje na vývoj peňažného trhu v ČR a v eurozóne. Výnos eurovej triedy vychádza z vývoja vkladovej sadzby (facility) ECB zníženej o náklady fondu a náklady na menové zabezpečenie.
  
  Očakávaný výnos eurovej triedy bude približne o 1 % nižší ako depozitná sadzba ECB. Tento výnos bude vyšší ako pri tradičných depozitných produktoch v eurách.

• Pre všetky typy investorov

  Fond je vhodný pre neskúsených investorov, ktorí chcú vyskúšať svoju prvú investíciu s nízkou mierou rizika, ale aj pre tých, ktorí ho chcú využiť ako „kotvu“ v čase možných poklesov akciových trhov.

• Nízkoriziková investícia

  Fond investuje len do nástrojov peňažného trhu, českých štátnych dlhopisov, českých pokladničných poukážok alebo termínovaných vkladov v bankách. S týmito typmi cenných papierov má možnosť vykonávať reverzné repo operácie.

• Krátky odporúčaný investičný horizont

  Fond prinesie zhodnotenie už po niekoľkých mesiacoch investície a nie ste zmluvne viazaní na konkrétnu dĺžku úročenia ako v prípade termínovaného vkladu v banke.

• Diverzifikácia prostriedkov

  Investovanie do Generali Fondu krátkodobých investícií je ďalšou alternatívou k štandardným depozitným a sporiacim účtom.

• Vysoká likvidita

  Fond má dennú frekvenciu oceňovania a dennú likviditu. Cenné papiere tak môžete v prípade potreby kedykoľvek predať a svoje finančné prostriedky dostanete do niekoľkých pracovných dní.

• Zabezpečenie proti menovému riziku

  Fond je plne zabezpečený proti menovému riziku, takže sa nemusíte obávať nepriaznivého vývoja výmenných kurzov.

• Investície už od nízkych súm

• Riziká

  Predpokladaná výkonnosť je odhad budúcej výkonnosti založený na údajoch z minulosti týkajúcich sa toho, ako sa mení hodnota tejto investície, a/alebo na aktuálnych trhových podmienkach a nie je presným ukazovateľom. Váš zisk sa bude líšiť v závislosti od situácie na trhu a od toho, ako dlho budete investíciu držať. Zdanenie výnosov závisí od osobnej situácie každého investora a môže sa v budúcnosti zmeniť. Potenciálne riziká: investícia do dlhopisových fondov predstavuje úrokové, úverové a prípadne aj finančné, ekonomické a politické riziko, ako aj menové riziko, riziko spojené s derivátmi, riziko spojené s vyrovnaním a riziko nedostatočnej likvidity.

 

Výnosová krivka implikuje, že depozitná sadzba ECB v tomto roku klesne takmer o plný percentuálny bod z aktuálnej úrovne 4 %. Rast HDP eurozóny zostáva slabý a inflácia klesá. ECB však zostáva opatrná z dôvodu pretrvávajúcich mzdových tlakov v niektorých sektoroch ekonomiky a nechce preto uvoľnenie svojej politiky uponáhľať. Očakávame, že ECB bude znižovať úroky o štvrť percentuálneho bodu v jednom kroku, v závere tohto roka by sa depozitná sadzba mohla pohybovať na úrovni okolo 3 %.

Radomír Jáč, hlavný ekonóm Generali Investments CEE

Vkladová sadzba (facilita) Európskej centrálnej banky (ECB):

Sadzba vkladovej facility je jednou z troch úrokových sadzieb, ktoré ECB stanovuje každých šesť týždňov v rámci svojej menovej politiky. Sadzba určuje úrok, ktorý banky získavajú za uloženie jednodňovej likvidity v centrálnej banke.

Repo operácie v portfóliu fondu

V prípade repo obchodov, ktoré sa budú realizovať v rámci Generali Fondu krátkodobých investícií, pôjde o finančné operácie, pri ktorých investor (fond) poskytne protistrane (banke) na určitú dobu finančné prostriedky a ako zábezpeku dostane dohodnuté cenné papiere (štátne dlhopisy, pokladničné poukážky). Po uplynutí dohodnutého obdobia fond vráti zábezpeku (cenné papiere) príslušnej banke a budú mu vrátené investované finančné prostriedky spolu s dohodnutým úrokom.